СИНГАПУР, 15 сентября 2026 г. — Grab Holdings Limited (NASDAQ: GRAB) («Grab») и Neuroncredit Pte. Ltd. («Atome Financial»), платформа цифровых финансовых услуг компании Advance Intelligence Group Limited («AIGL»), объявили сегодня о том, что Grab, Atome Financial, AIGL и ряд других сторон заключили окончательные соглашения о приобретении компанией Grab контрольного пакета акций Atome Financial в размере 60% за наличный расчет на сумму 1,49 млрд долларов США.
Предполагаемая сделка в случае ее завершения объединит бизнес Atome Financial, охватывающий кредиты «Покупай сейчас, плати потом» (BNPL), потребительские денежные займы, карты BNPL и цифровое кредитование, с бизнесом финансовых услуг Grab, что ускорит его рост и усилит маховик экосистемы Grab, которая также включает транспортные услуги и доставку. Это стратегическое приобретение позволяет Grab и Atome Financial совместно внедрять инновации, предлагая повседневные финансовые варианты большим количеству пользователей в регионе и расширяя финансовый доступ для миллионов людей, не имеющих официальной кредитной истории и отсеченных от традиционного банковского сектора.
Atome Financial работает в Сингапуре, Малайзии, Филиппинах, Индонезии и Таиланде и обслуживает 25 миллионов пользователей, совершивших хотя бы одну транзакцию. Набор финансовых услуг Grab включает платежи, цифровые банки, партнерское кредитование, страхование и потребительское кредитование. Через Atome Financial компания Grab сможет получить доступ к масштабируемой и проверенной платформе потребительского кредитования. Для Atome Financial доступ к экосистеме Grab открывает новые возможности дистрибуции по всему региону.
«Лидирующее использование Atome Financial искусственного интеллекта для андеррайтинга цифрового кредитования миллионов пользователей по всему региону при эффективном управлении рисками поможет масштабировать и укрепить всю экосистему Grab. Предполагаемая сделка ускоряет рост и прибыльность нашего сегмента финансовых услуг за счет углубления возможностей потребительского кредитования и создания возможностей для обслуживания крупной торговой сети Atome. В 2025 году 68 процентов заемщиков из числа водителей-партнеров получили доступ к официальному кредитованию впервые через Grab, причем половина отметила, что сделала это во избежание хищнических кредиторов. Объединившись, мы сможем реализовать наше общее видение использования технологий для ответственного расширения финансового доступа для лиц, не имеющих банковских услуг или имеющих к ним ограниченный доступ, в регионе, чтобы двигать Юго-Восточную Азию вперед», — сказал Алекс Хангейт (Alex Hungate), президент и главный операционный директор Grab.
Джефферсон Чен (Jefferson Chen), председатель совета директоров и генеральный директор Advance Intelligence Group Limited, а также генеральный директор Atome Financial, отметил: «Мы основали Atome Financial восемь лет назад на основе простой убежденности: каждый заслуживает доступа к ответственному кредитованию и финансовым услугам, а не только те, у кого есть традиционная банковская история. За восемь лет мы создали устойчивую и надежную платформу финансовых услуг, обслуживающую миллионы клиентов на пяти рынках. Благодаря искусственному интеллекту и данным каждая транзакция делает наш андеррайтинг умнее, а продукты — более персонализированными. С экосистемой Grab и нашей проверенной кредитной инфраструктурой на базе ИИ мы можем распространить это на миллионы других людей в Юго-Восточной Азии, оставшихся без внимания, и вместе сделать для сокращения разрыва в финансовой доступности больше, чем каждый из нас смог бы по отдельности».
Взаимодополняющие возможности и видение
Доступ к кредитованию остается важным драйвером экономических возможностей в Юго-Восточной Азии, где более 70% взрослых не имеют доступа к банковским услугам или имеют к ним ограниченный доступ. Предполагаемая сделка будет опираться на три стратегических столпа для расширения доступа к кредитным решениям, которые являются прозрачными, ответственными и адаптированными к тому, как берут кредиты в регионе.
- Высоко взаимодополняющие региональное присутствие и линейка продуктов: обе компании работают в Сингапуре, Малайзии, Филиппинах, Индонезии и Таиланде с минимальным пересечением продуктов. За прошедшие годы Grab масштабировала свое присутствие в сфере кредитования водителей и торговых партнеров, в то время как Atome Financial сосредоточилась на предоставлении гибких вариантов оплаты и потребительского кредитования своим пользователям. Сочетание этих сильных сторон означает больший доступ к гибким вариантам оплаты для экосистемы Grab, насчитывающей почти 54 миллиона ежемесячно активных пользователей, и больше возможностей для перекрестных продаж Grab в сети Atome Financial, насчитывающей более 30 000 брендов.
- Повышение кредитных возможностей для достижения масштаба: предполагаемая сделка взаимно укрепляет возможности компаний по кредитному андеррайтингу и, как ожидается, внесет значительный вклад в целевые показатели сегмента финансовых услуг Grab. Сочетание инфраструктуры кредитования Atome Financial на базе ИИ с аналитикой экосистемы Grab может существенно улучшить возможности Grab по андеррайтингу кредитных рисков, позволяя Grab расширять доступность продуктов и одновременно помогая предотвратить чрезмерную закредитованность потребителей. Ожидается, что это трансформируется в более быстрый рост кредитного портфеля и более низкую стоимость обслуживания по сравнению с самостоятельным масштабированием любой из компаний. Портфель валовых кредитов Atome Financial в размере 1 млрд долларов США поддерживает дисциплинированное качество кредитования: показатели просрочки улучшаются или остаются стабильными по всем группам заемщиков. Кредитный портфель управлялся с осмотрительным формированием резервов на покрытие убытков на протяжении всего периода роста.
- Ответственное расширение финансового доступа: Grab и Atome Financial планируют делиться аналитикой управления рисками, передовой регуляторной практикой и стратегиями взыскания для борьбы с мошенничеством на платформах и улучшения кредитного андеррайтинга, создавая более безопасную и устойчивую финансовую экосистему как для потребителей, так и для торговцев. Предполагаемая сделка не изменяет обязательства компаний по соблюдению применимых требований лицензирования, защиты прав потребителей, конфиденциальности данных и ответственного кредитования на каждом рынке.
Чтобы узнать больше о кредитной практике Grab, пожалуйста, ознакомьтесь с Принципами ответственного кредитования Grab здесь.
Финансовые перспективы
«Atome Financial предоставляет нам проверенного оператора потребительского кредитования и устоявшуюся базу продавцов, позволяя нам масштабировать наш сегмент финансовых услуг значительно быстрее и экономичнее, чем создание собственного решения. Сделка полностью финансируется за счет имеющихся у нас денежных средств, как ожидается, увеличит скорректированную EBITDA группы после завершения и не влияет на нашу текущую программу обратного выкупа акций. В зависимости от сроков закрытия мы ожидаем, что Atome Financial вместе с остальной частью нашего сегмента финансовых услуг сгенерирует скорректированную EBITDA в размере 500 млн долларов США к 2028 году при совокупном валовом кредитном портфеле более 6 млрд долларов США. Мы также повышаем наши целевые показатели группы на 2028 год до 1,7 млрд долларов США скорректированной EBITDA и совокупного среднегодового темпа роста (CAGR) выручки группы более 30% в период с 2025 по 2028 год», — сказал Питер Оей (Peter Oey), финансовый директор Grab.
Детали сделки
Grab приобретет контрольный пакет акций Atome Financial в размере 60% за наличный расчет за 1,49 млрд долларов США, из которых 0,26 млрд долларов США являются первичным капиталом роста («Фаза 1»). Ожидается, что сделка будет закрыта в третьем квартале 2027 года при условии получения необходимых регуляторных одобрений и выполнения других стандартных условий закрытия. После завершения сделки Grab финансово консолидирует Atome Financial в свой сегмент финансовых услуг, а управленческая команда Atome Financial продолжит стимулировать рост бизнеса Atome Financial.
Grab также договорилась с AIGL и другими продавцами о приобретении оставшихся 40% долей участия в Atome Financial примерно через два года после завершения данной сделки («Этап 2»). Это зависит от получения регуляторных одобрений и соблюдения других стандартных условий закрытия сделки, а оценка будет производиться на основе заранее согласованной методики, а не фиксированной цены, привязывая компенсацию к реальным результатам деятельности Atome Financial за период между закрытием Этапа 1 и закрытием Этапа 2. Не менее 50% компенсации будет выплачено денежными средствами. Формула применяет мультипликатор 13,0x к аннуализированному скорректированному показателю EBITDA и 2,5x к аннуализированной выручке, причем каждый показатель оценивается на основе шестимесячного периода, непосредственно предшествующего закрытию Этапа 2, с весовыми коэффициентами 75% и 25% соответственно. Полученная оценка капитала ограничена минимальным значением в 2,0 млрд долларов США и максимальным значением в 4,5 млрд долларов США. Такая структура гарантирует, что Grab выплачивает мультипликаторы строго пропорционально продемонстрированным результатам деятельности Atome Financial, и ограничивает потенциальные риски Grab в случае маловероятного чрезмерного роста, что соответствует тому же дисциплинированному, проверенному на доходность подходу, который применялся к 60% долей участия.
Конференц-связь с руководителями Grab для обсуждения сделки
Grab проведет конференц-связь для обсуждения предлагаемой сделки. Прямая трансляция этой конференц-связи будет доступна на веб-сайте компании. Детали веб-трансляции следующие:
Дата и время: 15 сентября 2026 года в 20:00 по сингапурскому времени / 08:00 по восточному времени
Ссылка на веб-трансляцию: https://grab.zoom.us/j/95608437671?pwd=jxsJTEQiPz3v3EwbAjZtb1FdbyXnRw.1
– КОНЕЦ –
О компании Grab
Grab — ведущее суперприложение в Юго-Восточной Азии, работающее в сфере доставки, мобильности и цифровых финансовых услуг. Обслуживая более 900 городов в восьми странах Юго-Восточной Азии — Камбодже, Индонезии, Малайзии, Мьянме, Филиппинах, Сингапуре, Таиланде и Вьетнаме, — Grab позволяет миллионам людей ежедневно заказывать еду или продукты, отправлять посылки, вызывать такси, оплачивать онлайн-покупки или получать доступ к таким услугам, как кредитование и страхование, и все это через единое приложение. В Малайзии мы управляем супермаркетами под брендами Jaya Grocer и Everrise, что позволяет нам доставлять удобство экспресс-доставки продуктов питания еще большим потребителям в стране. В рамках наших финансовых услуг мы также предоставляем услуги цифрового банкинга через GXS Bank в Сингапуре, GXBank в Малайзии и Superbank в Индонезии. Компания Grab была основана в 2012 году с миссией продвигать Юго-Восточную Азию вперед путем расширения экономических возможностей для каждого. Grab стремится к достижению тройного критерия эффективности: мы нацелены на одновременное обеспечение финансовых результатов для наших акционеров и создание положительного социального воздействия, включая расширение экономических возможностей для миллионов людей в регионе, при одновременном сокращении нашего воздействия на окружающую среду.
Мы используем наш веб-сайт в качестве средства раскрытия существенной информации о нашей компании. Такое раскрытие будет размещаться на нашем веб-сайте в разделе «Работа с инвесторами» или на сайте investors.grab.com. Соответственно, инвесторам следует следить за этими разделами нашего веб-сайта в дополнение к ознакомлению с нашими пресс-релизами, документами, подаваемыми в Комиссию по ценным бумагам и биржам США (SEC), а также публичными конференц-связями и веб-трансляциями. Информация, содержащаяся на нашем веб-сайте или доступная через него, не является частью этого документа и не включается в него посредством ссылки.
О компании Atome Financial
Atome Financial — ведущая платформа цифровых финансов в Юго-Восточной Азии. Она включает в себя Atome, занявшую 1-е место как самое популярное приложение BNPL в Азии по версии Sensor Tower, которое также предлагает карты, страхование, сбережения и кредитование, а также Kredit Pintar, ведущего цифрового кредитора Индонезии. Лидерство Atome Financial на рынке поддерживается институциональными финансовыми партнерами, включая Standard Chartered, HSBC, Bank Jago, DBS Bank, SMBC, BlackRock, Evolution X Capital, InnoVen Capital и многими другими. Atome Financial входит в состав базирующейся в Сингапуре Advance Intelligence Group, которую поддерживают инвесторы высшего уровня SoftBank Vision Fund 2, Warburg Pincus, Ares и сингапурский глобальный инвестор EDBI.
Консультантами Advance Intelligence Group по сделке выступили HSBC (ведущий финансовый консультант), UBS (финансовый консультант) и A&O Shearman (юридический консультант). HSBC является давним банковским партнером Atome Financial, поддерживающим рост компании по всей Юго-Восточной Азии.
Заявления о перспективах на будущее
Настоящий документ и веб-трансляция для инвесторов содержат «прогнозные заявления» в значении положений о «безопасной гавани» Закона США о реформе судебных разбирательств по частным ценным бумагам 1995 года. Все заявления, кроме заявлений об исторических фактах, содержащиеся в настоящем документе и веб-трансляции для инвесторов, включая, помимо прочего, заявления о целях, целевых показателях, прогнозах, перспективах, убеждениях, ожиданиях, стратегии, планах, задачах руководства в отношении будущей деятельности Grab, возможностях роста и предполагаемом приобретении Atome, в том числе заявления о преимуществах сделки, предполагаемых сроках совершения сделки и продуктах, операционной деятельности и финансовом состоянии Grab и Atome после завершения этой сделки, являются прогнозными заявлениями. Некоторые из таких прогнозных заявлений можно определить по использованию прогнозных слов, включая «ожидать», «предполагать», «подразумевать», «планировать», «верить», «намереваться», «оценивать», «ставить целью», «прогнозировать», «следует», «могло бы», «было бы», «может», «будет», «прогноз», «возможность», «в годовом исчислении», «траектория» или других аналогичных выражений. Прогнозные заявления основаны на оценках и прогнозах и отражают взгляды, допущения, ожидания и мнения компании Grab, которые сопряжены с присущими им рисками и неопределенностями, а потому на них не следует полагаться как на обязательный показатель будущих результатов. Ряд факторов, включая макроэкономические, отраслевые, деловые, регуляторные и другие риски, может привести к тому, что фактические результаты будут существенно отличаться от тех, которые содержатся в любых прогнозных заявлениях, включая, помимо прочего: (i) риск того, что сделка может быть не завершена своевременно или вообще не завершена, что может неблагоприятно повлиять на хозяйственную деятельность и финансовые перспективы Atome и Grab, (ii) риск любого сбоя или задержки в выполнении условий завершения сделки, включая получение определенных правительственных и регуляторных одобрений, а также риск того, что такие одобрения могут привести к наложению условий или обязательств, которые могут неблагоприятно повлиять на Grab или ожидаемые выгоды от предполагаемой сделки, (iii) наступление любого события, изменения или иных обстоятельств, которые могут послужить причиной расторжения окончательных соглашений, (iv) влияние объявления, рассмотрения или завершения сделки на деловые отношения Atome, операционные результаты и бизнес в целом, (v) риски того, что предполагаемая сделка нарушит текущие планы и операционную деятельность Atome или Grab, а также потенциальные трудности с удержанием сотрудников Atome в результате сделки, (vi) риски того, что сделка может отвлечь руководство Grab и Atome от их текущей операционной деятельности, (vii) любые судебные разбирательства или регуляторные меры, которые могут быть инициированы против Grab или Atome в связи с соглашениями о сделке или самой сделкой, (viii) способность удерживать ключевой персонал в Atome; (ix) способность Grab и Atome успешно поддерживать, в дальнейшем улучшать и развивать деятельность, продукты, технологии и клиентскую базу Atome, а также реализовывать ожидаемые операционные и финансовые выгоды от сделки, (x) способность Grab реализовывать свои планы, прогнозы и другие ожидания в отношении бизнеса Atome после завершения предполагаемой сделки и реализовывать дополнительные возможности для роста и инноваций, (xi) изменения в законодательстве и нормативных актах, затрагивающие Grab или Atome; (xii) непредвиденные издержки, сборы или расходы, возникающие в результате приобретения. В дополнение к вышеупомянутым факторам вам также следует внимательно рассмотреть другие риски и неопределенности, описанные в разделе «Пункт 3. Ключевая информация – D. Факторы риска» и в других разделах годового отчета Grab по форме 20-F за год, закончившийся 31 декабря 2025 года, а также в других документах, время от времени подаваемых Grab в Комиссию по ценным бумагам и биржам США («SEC»).
Прогнозные заявления актуальны только на дату их составления. Grab не берет на себя никаких обязательств по обновлению каких-либо прогнозных заявлений в результате появления новой информации, будущих событий или по иным причинам, за исключением случаев, предусмотренных применимым законодательством.
Финансовые показатели, не соответствующие МСФО
Настоящий документ и веб-трансляция для инвесторов содержат ссылки на финансовые показатели, не соответствующие МСФО, которые включают: скорректированную EBITDA, скорректированную EBITDA сегмента, маржу скорректированной EBITDA сегмента, общую скорректированную EBITDA сегментов, маржу скорректированной EBITDA, скорректированный свободный денежный поток, валовую денежную ликвидность и чистую денежную ликвидность. Grab использует скорректированную EBITDA, скорректированную EBITDA сегмента, маржу скорректированной EBITDA сегмента, общую скорректированную EBITDA сегментов и маржу скорректированной EBITDA для принятия финансовых и операционных решений и в качестве средства для оценки сопоставления периодов, и руководство Grab считает, что эти финансовые показатели, не соответствующие МСФО, предоставляют полезную дополнительную информацию о его деятельности за счет исключения определенных статей, которые могут не указывать на результаты его повторяющейся основной операционной деятельности. Например, руководство Grab использует общую скорректированную EBITDA сегментов в качестве полезного индикатора экономики бизнес-сегментов Grab, поскольку она не включает региональные корпоративные расходы. Скорректированный свободный денежный поток исключает влияние движения оборотного капитала для нашей кредитной деятельности и деятельности по приему депозитов цифрового банка, а также чистые изменения позиций ликвидности казначейства в сегменте финансовых услуг. Grab использует скорректированный свободный денежный поток для мониторинга эффективности бизнеса и оценки своей деятельности по движению денежных средств, за исключением кредитования, приема депозитов цифрового банка и деятельности по управлению ликвидностью, и руководство Grab считает, что данное дополнительное раскрытие информации служит полезным индикатором для сравнения с отчетностью о движении денежных средств некоторых из его конкурентов. Grab использует валовую денежную ликвидность и чистую денежную ликвидность для оценки нашей способности выполнять краткосрочные обязательства и инвестировать в возможности роста.
Тем не менее, существует ряд ограничений, связанных с использованием финансовых показателей, не соответствующих МСФО, и поэтому представление таких финансовых показателей, не соответствующих МСФО, не следует рассматривать изолированно от финансовых показателей, определенных в соответствии с МСФО, или в качестве их альтернативы. Кроме того, эти финансовые показатели, не соответствующие МСФО, могут отличаться от финансовых показателей, не соответствующих МСФО, с сопоставимыми названиями, используемых другими компаниями. Ниже приведены дополнительные пояснения относительно финансовых показателей, не соответствующих МСФО, включая их определения и сверку этих показателей с наиболее непосредственно сопоставимыми финансовыми показателями по МСФО. В отношении прогнозных рекомендаций и целевых показателей, не соответствующих МСФО, представленных в настоящем документе и веб-трансляции для инвесторов, Grab не имеет возможности предоставить сверку этих прогнозных показателей, не соответствующих МСФО, с наиболее непосредственно сопоставимыми показателями по МСФО без чрезмерных усилий, поскольку информация, необходимая для сверки этих показателей, зависит от будущих событий, многие из которых Grab не может контролировать или предсказать.
Пояснение финансовых показателей, не являющихся МСФО:
- Скорректированная EBITDA рассчитывается как прибыль (убыток) за период с исключением: (i) чистых финансовых доходов (расходов), включая процентные доходы (расходы), курсовые разницы (прибыль/убыток) и изменения справедливой стоимости финансовых активов и обязательств, (ii) прочих чистых доходов (расходов), (iii) расходов (доходов) по налогу на прибыль, (iv) износа и амортизации, (v) расходов на вознаграждение на основе акций, (vi) расходов, связанных с слияниями и поглощениями, (vii) убытков от обесценения гудвилла и нефинансовых активов, (viii) расходов на реструктуризацию, (ix) резервов по судебным, налоговым и регуляторным урегулированиям и (x) прочих статей, не отражающих наши текущие операционные результаты.
- Скорректированная EBITDA сегмента представляет собой Скорректированную EBITDA каждого из наших четырех бизнес-сегментов за вычетом, в каждом случае, региональных корпоративных расходов.
- Маржа скорректированной EBITDA сегмента рассчитывается как Скорректированная EBITDA сегмента, деленная на валовую стоимость товаров (Gross Merchandise Value). Для финансовых услуг и прочего маржа скорректированной EBITDA сегмента рассчитывается как Скорректированная EBITDA сегмента, деленная на выручку.
- Совокупная скорректированная EBITDA сегментов представляет собой сумму Скорректированной EBITDA наших четырех бизнес-сегментов.
- Маржа скорректированной EBITDA рассчитывается как Скорректированная EBITDA, деленная на выручку.
- Скорректированный свободный денежный поток определяется как чистые денежные потоки от операционной деятельности за вычетом капитальных затрат (включая активы, приобретенные по договорам аренды), плюс поступления от выбытия основных средств, за исключением изменений оборотного капитала, связанных с кредитами и авансами клиентам, а также депозитами цифрового банковского бизнеса. Начиная со второго квартала 2026 года, Скорректированный свободный денежный поток не включает чистые изменения позиций казначейской ликвидности в сегменте финансовых услуг.
- Совокупная ликвидность денежных средств включает денежные средства на счетах, краткосрочные и долгосрочные срочные депозиты, рыночные ценные бумаги и ограниченные денежные средства.
- Чистая ликвидность денежных средств включает совокупную ликвидность денежных средств за вычетом кредитов и займов.
Операционные показатели
Количество активных пользователей за месяц (MTU) определяется как среднемесячное количество уникальных пользователей, совершающих транзакции через приложения Grab, где под транзакцией понимается успешная оплата или использование любого продукта или услуги Grab (включая кредитование и офлайн-транзакции в Jaya Grocer, когда пользователи регистрируют свои баллы лояльности Jaya Grocer в приложении Grab). Показатель MTU за квартал или год рассчитывается на основе среднего значения MTU за каждый месяц соответствующего периода. MTU — это показатель, с помощью которого Grab понимает, оценивает и управляет своим бизнесом, и руководство Grab считает его необходимым для понимания и оценки бизнеса инвесторами.
Совокупный кредитный портфель — это операционный показатель, представляющий собой общую сумму текущих и долгосрочных кредитов к получению в сегменте финансовых услуг до вычета резервов под ожидаемые кредитные убытки по состоянию на определенную дату. Совокупный кредитный портфель отражает общий объем кредитов, выданных заемщикам до вычета резервов на покрытие убытков, обеспечивая показатель масштаба кредитования и роста объемов, который более непосредственно сопоставим с показателями аналогов Grab. Наше руководство использует совокупный кредитный портфель для оценки динамики выдачи кредитов и структуры портфеля, поскольку на него не влияют изменения уровней резервирования от периода к периоду.
Данные об отрасли и рынке
Настоящий документ и веб-трансляция для инвесторов содержат информацию, оценки и другие статистические данные, полученные из сторонних источников, включая исследования, опросы или обследования, некоторые из которых являются предварительными проектами, проведенными третьими лицами, информацию, предоставленную клиентами и/или отраслевыми или общими изданиями. Такая информация сопряжена с рядом допущений и ограничений в силу характера методов и методологий, используемых в маркетинговых исследованиях, и поэтому ни Grab, ни сторонние источники не могут гарантировать точность такой информации. Вас предупреждают о недопустимости придавать чрезмерное значение таким оценкам. Grab не осуществляла независимую проверку такой информации третьих лиц и не делает никаких заявлений относительно точности такой информации.
Любые веб-адреса, упомянутые в данном документе, предназначены исключительно для неактивных текстовых ссылок. Информация на любых таких сайтах, к которым можно получить доступ через гиперссылки, содержащиеся в данном пресс-релизе, не является и не должна считаться включенной в данный документ.
— КОНЕЦ —
По вопросам, касающимся Grab, пожалуйста, обращайтесь:
Для СМИ
press@grab.com
Для инвесторов
investor.relations@grab.com
По вопросам, касающимся Atome Financial, пожалуйста, обращайтесь:
michael@ellerton.sg
