Дэвид Фортунато • 09 сентября 2026 г.

Эта публикация актуальна на указанную выше дату. Мы периодически обновляем информацию в некоторых материалах.

Узнать больше.

Некоторые публикации содержат информацию, которую мы регулярно обновляем без изменения даты публикации. Эта информация включает в себя, помимо прочего, показатели доходности и страхования FDIC, предлагаемые через наши банки-партнеры в рамках Денежного счета (Cash Account), данные по доходности в Автоматизированном портфеле облигаций (Automated Bond Portfolio), а также другие редакционные примечания. Если мы вносим существенные изменения в материал в целом, мы обновляем дату его публикации.

Недавно мы преодолели важный рубеж на пути к тому, чтобы стать ведущей финансовой платформой, помогающей цифровым поколениям приумножать капитал: объем активов на платформе Wealthfront превысил $100 миллиардов.

Этот рост — не просто победа для нашей компании, он отражает общий успех более чем 1,5 миллиона клиентов, которые доверяют нам свои самые важные финансовые цели: от пенсионных сбережений и первоначальных взносов по ипотеке до резервных фондов и многого другого.

Мы сосредоточились на интеллектуальной автоматизации с момента запуска нашего флагманского Автоматизированного инвестиционного счета в 2011 году — задолго до того, как успех полностью автоматизированного инвестирования стал очевидным. Год спустя объем средств в этом продукте составлял $79,5 миллиона. Сегодня наша платформа превратилась в экосистему инновационных продуктов, созданных для того, чтобы помочь вам сберегать, тратить, брать взаймы и инвестировать для достижения любых целей. А цифровой формат стал стандартом того, как потребители управляют своими финансами.

В этой статье я оглянусь назад и расскажу, как использование технологий для улучшения финансовых результатов наших клиентов помогло нам вырасти с менее чем $100 миллионов до более чем $100 миллиардов совокупных активов.

Расту вместе с цифровыми поколениями

Мы сделали ставку на инвесторов из поколений миллениалов и зумеров на раннем этапе и создали Wealthfront специально для вас, в то время как традиционные финансовые институты и СМИ продолжали недооценивать цифровые поколения (людей, родившихся после 1980 года). Мы верили, что сможем использовать программное обеспечение для изменения финансовой индустрии и обеспечения долгосрочного финансового успеха молодых профессионалов.

Цифровые поколения несомненно столкнулись с реальными экономическими трудностями. Как и я, многие миллениалы окончили учебу в период Великого финансового кризиса, в то время как поколение Z столкнулось с другим (но похожим) периодом неопределенности, вызванным пандемией Covid-19. Обе возрастные группы продолжают справляться с инфляцией, проблемой доступности жилья и меняющимся рынком труда. Несмотря на эти вызовы, мы видим, что наши клиенты сохраняют стойкость и сосредоточены на разумных стратегий сбережений и инвестиций.

Анализ клиентов, которые сберегали и инвестировали с Wealthfront в течение последних пяти лет (с 1 января 2021 года по 1 января 2026 года), показал впечатляющий рост их счетов:

Клиенты-миллениалы в совокупности почти утроили свое благосостояние на нашей платформе: их средний баланс в Wealthfront вырос с $40 000 до $116 000 за этот пятилетний период. В этой же группе клиентов число миллениалов, имеющих на нашей платформе более $1 миллиона, увеличилось более чем на 500%.

Клиенты поколения Z как группа увеличили свое состояние в пять раз: их средний баланс в Wealthfront вырос с $6 800 до $35 000 за тот же период времени.

Примечательно, что эти цифры отражают только активы на счетах Wealthfront и не включают средства в планах 401(k), акции в качестве компенсации, объекты недвижимости или другие внешние счета. Современные основные нарративы утверждают, что молодые инвесторы отвлекаются на спекулятивные инвестиции, но мы видим совершенно другую картину.

Кроме того, молодое поколение сберегает и инвестирует примерно в два раза быстрее, чем предыдущие поколения. Это означает, что вы принадлежите к одному из самых богатых поколений в истории для вашего нынешнего возраста с поправкой на инфляцию. И мы верим, что вы только начинаете.

Бизнес-модель, ориентированная на клиента

Наши клиенты подкованы и знают, что если что-то звучит слишком хорошо, чтобы быть правдой, то, скорее всего, так оно и есть. С самого начала мы знали, что приумножение вашего капитала и завоевание вашего доверия идут рука об руку. Мы никогда не обещали сверхдоходов или стратегий «быстрого обогащения». Мы устанавливаем реалистичные ожидания относительно того, что можем предложить, и работаем над тем, чтобы оправдать и превзойти ваши ожидания с течением времени. В отличие от других финансовых учреждений, которые получают прибыль от транзакционной активности, наша выручка привязана к активам клиентов. Это согласовывает наши бизнес-стимулы с вашим успехом — мы растем только тогда, когда растет ваше благосостояние.

Этот подход, ставящий клиента на первое место, заложен в нашу философию продуктов и инвестиций. Всё, что мы создаем, основано на нашей долгосрочной инвестиционной философии и спроектировано так, чтобы быть интуитивным, недорогим, налогово-эффективным и автоматизированным. Наша ориентация на технологии означает, что мы можем предлагать сложные продукты по более низкой цене, помогая вам зарабатывать больше на сбережениях, занимать под более низкие проценты и сохранять большую часть доходов. По состоянию на 30 июня 2026 года наши продукты позволили:

Сэкономить клиентам около $1,6 миллиарда на комиссиях за управление по сравнению с 1%, которые обычно взимают традиционные консультанты

Сэкономить клиентам около $1,3 миллиарда на налогах с помощью нашей программы автоматического сбора налоговых убытков (Automated Tax-Loss Harvesting)

Заработать клиентам более $5,1 миллиарда в виде процентов по их денежным средствам на Денежных счетах через банки-партнеры

Это создает мощный маховик, который усиливает сам себя. Поскольку наши автоматизированные долгосрочные стратегии помогают увеличивать деньги наших клиентов, наш бизнес растет вместе с вами. Затем мы реинвестируем этот общий успех обратно в платформу, чтобы еще больше улучшить ваши финансовые результаты.

Эволюция в полноценную платформу управления благосостоянием

Запуск нашего первого автоматизированного инвестиционного продукта в 2011 году перевернул индустрию, сделав высококачественные финансовые консультации доступными с помощью программного обеспечения. К 2023 году, спустя двенадцать лет после запуска, активы на нашей платформе выросли до $50 миллиардов благодаря неизменному применению того же инновационного автоматизированного подхода к прямому индексированию, фиксированной доходности, финансовому планированию, заимствованиям и управлению денежными средствами. Всего три года спустя активы нашей платформы удвоились как естественный результат того, что мы продолжаем предоставлять вам все больше возможностей для приумножения капитала в любых макроэкономических условиях.

По мере изменения ваших финансовых потребностей мы развивали нашу платформу, чтобы поддерживать вас на новых жизненных этапах. Чтобы облегчить покупку жилья, мы запустили Wealthfront Home Lending — цифровую ипотечную платформу, призванную снизить расходы, устранить лишние барьеры и предложить ставки, стабильно находящиеся ниже национального среднего уровня. Недавно мы также добавили Кастодиальные счета (Custodial Accounts) в наши предложения по управлению семейным капиталом, предоставив родителям гибкий и налогово-эффективный способ копить на будущее своих детей.

Следующие $100 миллиардов

Источник нашего успеха всегда был прост: использование технологий для создания большей ценности для вас. Устремляясь в будущее, мы сохраняем этот фокус неизменным. Мы продолжим создавать высококачественные, инновационные продукты, которые помогут вам приумножать капитал, достигать целей и чувствовать себя более уверенно в своем финансовом будущем.

Продолжение завоевания и сохранения вашего доверия — наш главный приоритет. Глядя в будущее, мы с энтузиазмом внедряем инновации с помощью таких технологий, как искусственный интеллект, чтобы предоставлять более персонализированные и интеллектуальные услуги, которые помогут вам уверенно ориентироваться в вашем финансовом путешествии. В то же время мы продолжим совершенствовать продукты, на которые вы уже полагаетесь — вскоре появятся обновления для ипотечного кредитования (Home Lending) и инвестиций в акции (Stock Investing).

Более чем 1,5 миллионам клиентов, строящим свое будущее вместе с нами: спасибо за то, что доверяете нам свои с трудом заработанные сбережения. Нам предстоит многое сделать для удовлетворения ваших растущих потребностей, и мы только начинаем.

Подпишитесь на наш блог

Вы успешно подписались на наш блог.

Раскрытие информации

Счет Cash Account предлагается компанией Wealthfront Brokerage LLC («Wealthfront Brokerage»), являющейся членом FINRA/SIPC. Ни Wealthfront Brokerage, ни какие-либо ее аффилированные лица не являются банком, и сам по себе Cash Account не является депозитарным счетом. Годовая процентная доходность («APY») по денежным депозитам является ориентировочной, не требует минимальных сумм и может измениться в любое время. Ссылки на APY для счета Wealthfront Cash Account, включая любое повышение APY, относятся к APY, выплачиваемой застрахованными депозитными учреждениями, участвующими в нашей программе掃х денежных средств (далее — «Банки-участники программы»). Wealthfront Brokerage не выплачивает проценты. Wealthfront переводит доступные денежные остатки в Банки-участники программы, где они приносят переменную APY.

Услуги по управлению инвестициями и консультированию предоставляются компанией Wealthfront Advisers LLC («Wealthfront Advisers»), инвестиционным советником, зарегистрированным в SEC. Инструменты финансового планирования предоставляются компанией Wealthfront Software LLC («Wealthfront Software»).

Любое инвестирование сопряжено с риском, включая возможную потерю вложенных денег, а прошлые результаты не гарантируют будущую доходность. Инвестиции в ценные бумаги не являются банковскими депозитами, не гарантируются банком и не застрахованы FDIC, а также могут терять в цене. Пожалуйста, ознакомьтесь с нашим Полным раскрытием информации (Full Disclosure) для получения важных подробностей.

Все ипотечные продукты предлагаются компанией Wealthfront Home Lending, LLC, NMLS 2358115, доступ для потребителей NMLS. Кредиты выдаются или организуются в соответствии с лицензией Закона о финансовых кредиторах Калифорнии (California Finance Lenders Law License).

Доступность жилищных кредитов зависит от одобрения кредитоспособности и применимых государственных и федеральных требований к лицензированию. Ставки варьируются в зависимости от кредитного профиля, условий кредита и рыночных условий. Не все заявители будут соответствовать требованиям для получения самых низких рекламируемых ставок. Данное сообщение носит исключительно информационный характер и не является предложением кредита, предложением о выдаче кредита или предоставлении займа. Равные возможности в жилищном строительстве.

Информация, содержащаяся в этом блоге, предоставляется исключительно в общих информационных целях и не должна истолковываться как инвестиционный или налоговый совет. Ничто в данном сообщении не должно истолковываться как предложение, оферта или рекомендация купить или продать какую-либо ценную бумагу или открыть какой-либо счет. Любые ссылки на другие серверы предоставляются для удобства и не подразумевают, что Wealthfront Advisers, Wealthfront Brokerage или любое аффилированное лицо одобряет, спонсирует, продвигает и/или связано с владельцами или участниками этих сайтов, либо одобряет любую информацию, содержащуюся на этих сайтах, если явно не указано иное.

«Цифровые аборигены» означают лиц, родившихся после 1980 года (то есть миллениалов, поколение Z и последующие поколения).

«Клиенты-миллениалы» определяются как клиенты, родившиеся в период с 1981 по 1996 год.

«Совокупные активы платформы» и «Клиенты» включают тех, кто имеет активы в продуктах как от Wealthfront Advisers, так и от Wealthfront Brokerage. Эти показатели актуальны по состоянию на 24 августа 2026 года и могут изменяться в зависимости от рыночных движений, клиентских депозитов и других факторов.

Методология экономии на комиссиях: Сначала мы оценили гипотетическую комиссию, которую взимал бы традиционный советник, предположив комиссию за управление в размере 1% от активов под управлением (AUM). Это было рассчитано путем умножения наших совокупных ежедневных кумулятивных инвестиционных активов под управлением (AUM) по всем управляемым консультационным продуктам на ежедневную эффективную комиссию (0,01 / 365) для получения гипотетической общей суммы комиссии. Затем мы рассчитали общие комиссии, фактически взимаемые Wealthfront по этим управляемым продуктам, за вычетом любых отмен комиссий. Примечание: Автономные счета прямого индексирования были исключены из этого анализа, поскольку подходящим сравнением обычно является коэффициент расходов ETF, а не комиссия за управление. Аналогичным образом, счет для инвестиций в акции (Stock Investing Account) и наша автоматизированная лестница облигаций (Automated Bond Ladder) также были исключены, так как их релевантная точка сравнения обычно не представляет собой счет с 1% комиссией за управление. Разница между гипотетическими общими комиссиями традиционного советника и фактическими комиссиями Wealthfront, взимаемыми за управляемые консультационные продукты, представляет собой предполагаемую экономию комиссий клиента. Это приводится исключительно в иллюстративных целях. Фактические результаты или опыт будут отличаться.

Ориентировочная налоговая экономия: Мы рассчитали ориентировочную налоговую экономию на основе текущих доходов клиентов, указанных ими самостоятельно, штата проживания и статуса налогоплательщика. Из этого мы вывели комбинированную федеральную налоговую ставку и ставку штата (если применимо) для каждого клиента. Затем мы умножили ставку каждого клиента на его зафиксированные убытки (harvested losses) и сложили эти цифры, чтобы получить 1,3 миллиарда долларов США в качестве расчетной налоговой экономии с момента создания (01/2012) по 30.06.2026. Этот расчет также предполагает, что существует достаточно прироста капитала для полного покрытия зафиксированными убытками, и что текущие законы и ставки налогообложения остаются в силе. Фактическая налоговая экономия, полученная любым отдельным клиентом, будет варьироваться в зависимости от его конкретной налоговой ситуации, инвестиционной активности и рыночных показателей. Эти цифры являются оценкой потенциальных налоговых преимуществ и не гарантируются. Инвесторам следует проконсультироваться со специалистом по налогам относительно их конкретных обстоятельств.

Выплаченные проценты: Общая сумма процентов представляет собой общую сумму процентов, полученных владельцами счета Cash Account за все время существования всех в настоящее время активных счетов Cash Accounts. Включает данные с 14.02.2019 по 30.06.2026. Проценты выплачиваются банками-участниками программы. Счет Cash Account, который не является депозитарным счетом, предлагается компанией Wealthfront Brokerage LLC («Wealthfront Brokerage»), являющейся членом FINRA/SIPC. Wealthfront Brokerage не является банком.

Диверсификация и автоматизированное инвестирование не гарантируют прибыль и не защищают от убытков. Опыт инвесторов может существенно различаться в зависимости от стратегий и временных горизонтов. Индексные фонды и ETF обычно предлагают широкую диверсификацию, но все же могут подвергать инвесторов специфическим рискам рынка, сектора или класса активов. Wealthfront предоставляет услуги по управлению инвестициями, но может не достичь доходности, сопоставимой с общим рынком или конкретными бенчмарками.

Преимущества сбора налоговых убытков (Tax-Loss Harvesting) варьируются в зависимости от общего налогового и инвестиционного профиля клиента. Результаты деятельности новых купленных ценных бумаг могут быть лучше или хуже проданных. Эта стратегия может привести к ошибке следования за портфелем (tracking error), что означает, что показатели портфеля могут незначительно отклоняться от предполагаемого бенчмарка. Также могут возникнуть непредвиденные налоговые последствия.

Wealthfront Advisers и ее аффилированные лица не предоставляют юридические или налоговые консультации и не несут никакой ответственности за налоговые последствия любых клиентских транзакций. Клиенты должны проконсультироваться со своими личными налоговыми консультантами относительно налоговых последствий инвестирования с Wealthfront Advisers и применения этих налоговых стратегий, исходя из их конкретных обстоятельств. Клиенты и их личные налоговые консультанты несут ответственность за то, как транзакции, совершенные на счете, отражаются в налоговых декларациях инвестора для IRS или любого другого налогового органа. Wealthfront Advisers не несет никакой ответственности за налоговые последствия для любого инвестора от какой-либо транзакции.

Для графика «Рост среднего баланса счета для клиентов из поколения миллениалов и поколения Z» мы рассмотрели клиентов с пополненными счетами по состоянию на 1 января 2021 года и отслеживали их активы до 1 января 2026 года, отфильтровав тех, кто перестал быть клиентами.

Кастодиальные счета (UGMA/UTMA) имеют значительные ограничения. Взносы на кастодиальный счет являются безвозвратными подарками, что означает, что как только активы переведены на эти счета, они принадлежат бенефициару и не могут быть востребованы дарителем обратно ни по какой причине. Вы также не можете переименовать бенефициара или использовать активы для другого лица. Кастодианы имеют фидуциарную обязанность использовать средства исключительно в интересах бенефициара. Юридический контроль над активами автоматически переходит к бенефициару по достижении им возраста совершеннолетия (обычно от 18 до 25 лет в зависимости от штата), после чего они могут использовать средства для любых целей, независимо от первоначального замысла кастодиана. Эти счета также могут негативно повлиять на право на получение финансовой помощи на образование, поскольку активы принадлежат бенефициару. Они учитываются с большим весом, чем родительские активы, в формулах расчета финансовой помощи, что может значительно снизить шансы на получение помощи, зависящей от нуждаемости.

С налоговой точки зрения кастодиальные счета не являются счетами с отсрочкой уплаты налогов; к ним применяется «детский налог» (Kiddie Tax) на необлагаемый доходом прирост капитала сверх определенных пороговых значений. На 2026 налоговый год первые 1 350 долларов США необлагаемого дохода ребенка не облагаются налогом, следующие 1 350 долларов США облагаются по предельной ставке ребенка, а любая сумма свыше 2 700 долларов США облагается по предельной ставке родителей. Взносы должны соответствовать федеральным правилам налогообложения подарков (19 000 долларов США для физических лиц или 38 000 долларов США для семейной пары в 2026 году). Любые взносы, превышающие необлагаемый лимит подарков, могут облагаться налогом на подарки. Обратите внимание, что эти налоговые пороги и лимиты на подарки подлежат ежегодной корректировке со стороны IRS и на них нельзя полагаться как на постоянные.

Изображения продуктов приведены исключительно виллюстративных целях и не предназначены для отражения реального опыта или сбора налоговых убытков какого-либо конкретного лица. Нет никаких гарантий, что у клиентов будут аналогичные результаты или опыт.

Wealthfront Advisers, Wealthfront Brokerage, Wealthfront Home Lending и Wealthfront Software являются дочерними компаниями Wealthfront Corporation, находящимися в полной собственности.

Об авторе (авторах)

Дэвид Фортунато — главный исполнительный директор Wealthfront. Он присоединился к Wealthfront в 2009 году в качестве первого технического директора компании и сыграл ключевую роль в запуске компании для ее первых клиентов в 2011 году. До назначения на должность генерального директора Дэвид занимал пост президента Wealthfront. Дэвид имеет степень бакалавра наук в области компьютерных наук и экономики Амхерстского колледжа. Посмотреть все публикации Дэвида Фортунато